「證券交易法律風險探測」 新書上市

歷經北、中、南部七場學術研討論證,在2年多緊鑼密鼓熱烈討論下,國內首部由產、官、學、研界凝聚智慧與經驗,聚焦「證券交易法律風險探測」的專書,於萬象更新的一月出版。本書由前法務部長施茂林編著,近800頁內容收錄20名專家學者的析論,提供主管機關參酌,並使民眾對於金融理財,能有防微杜漸、趨吉避凶的觀念。

由中華法律風險管理學會及台灣法學研究交流協會、中華談判管理學會、中華法治改進促進會、財團法人秋圃基金會、以及台灣大學管理學院、亞州大學、逢甲大學、成功大學、台北大學共同主辦,從民國105年起,先後在台北、台中、台南辦理「企業證券交易風險系列論壇」,深究議題「證券交易法適用疑慮與修法芻議」,而各報告人深入探索,清晰論述,讓每場爆滿的與會人士留下深刻印象,對於證券交易法之立法與適用解釋相關問題有充份認識。

本會名譽理事長施茂林在發刊導論中指出,為發展國民經濟,保障投資,乃制頒證券交易法,於民國57年4月30日經總統公布施行,但先後數十次修正,在在揭示法律有其不周延或不完備之處,所以研修俾使法律更加合宜;但事實顯示,實際情況未達到修法意旨所期待目標,也彰顯證券交易法之立法有其特殊性。
而多年來施行結果,涉及違反證券交易法之民事、刑事及行政訴訟案件日益增多,延伸法律適用爭議也日漸增加,不僅檢察機關、法院法律見解不一,律師也認為證券交易法存在很多法律問題,主管機關也有其看法,造成法律爭議層出不窮。學者專家經常評析法律規定體例紊亂,法規規範不嚴謹,構成要件不明確,刑罰價值不合理等。工商企業界也頗為困擾,一經查辦刑事犯罪行為,常歷經多年時間,是以各界對證券交易法有相當岐見,顯示證券交易法存有相當多法律問題,需作調整與修正。
名譽理事長施茂林表示,企業發生利益輸送、掏空挪移、侵占豪奪、五鬼搬運、不法舞弊等,涉及的利益都十分龐大;以2000年至2016年之財經犯罪案件統計有92家企業,367個經營者涉案,起訴金額高達2700多億元,足見企業不法貪瀆的情況有其嚴重性。台灣法學研究交流協會編輯出版委員會,經獲得論壇與談專家學者首肯,並送請專家撰文、審閱修正後,方輯成本書交由五南出版社印行。
名譽理事長施茂林強調,本書之編纂主要蒐羅參與研討會學者專家之法學編著,借其多角度之研究檢討,俾使證券交易法在立法上、司法上及實務應用上所呈現之法律爭議,凸顯相關之法律問題,使關注之各界人士有深刻體會,也期待主管機關、司法機關及學者專家齊心檢討研究及修正,俾立法上有明確規定,減少法律之疏漏不備,促導司法機關之法律見解也應趨於一致,並期待企業界能認識證券交易法之法律風險,有效管理與防範法律風險之發生。
「證券交易法律風險探測」蒐集21位作者對於證券交易法體例與重要觀念之釐清、立法、司法上及實務運用上爭議之探微,包含詹德恩博士-企業貪腐的法律規範、李永瑞教授-證券交易法上非常規交易罪之檢討、鄭克盛律師-證券詐欺與關係人交易認定之疑義、鄭惠宜律師-不法炒作與合理投資之分際、陳彥良教授-內線交易相關爭議問題、王士豪律師-論內線交易之不法意圖、李禮仲教授-內線交易中視而不見的構成要件、江朝聖律師-內線交易構成要件中「實際知悉」與「消息明確」之關係、廖大穎-內線交易刑責與企業併購、洪秀芬教授-向大眾公開進行證券籌資之管理規範的疑義與修法建議、林伊柔律師-企業併購中先購後併的內線交易問題、李永瑞教授-證券詐欺罪之構成要件初探、許煜婕律師-論「股票交易分析意見書」之證據能力、王志誠教授-財務報告虛偽或隱匿之責任追究及舉證分配、林國全教授-財報不實之民事責任、連琪勻教授、郭大維教授-從實證面分析我國財報不實之民事責任、陳盈如教授-證券交易法下私募制度之相關規定與檢討、吳光明律師-美國證券爭議仲裁之探討、施汎泉律師-健全市場的萬靈丹?、施茂林教授-我國金融犯罪之具象與刑事司法析論等等,是一本以多角度呈現檢討證券交易法之疏漏,期待企業能更加認識證券交易法之法律風險,並能有效管理及防範的寶典。